Требования к компании — субъекту МСП при выпуске облигаций

Директор департамента рынков капитала

Чтобы приступить к организации выпуска облигаций, субъект МСП должен соответствовать определенным параметрам и требованиям. Это позволяет провести более эффективные торги, получить государственную поддержку и привлечь внимание инвесторов к малому и среднему бизнесу. Рассмотрим в статье основные требования к компаниям, которые планируют выпуск облигаций.

Требования к эмитенту

  1. Эмитент ведет свою деятельность не менее трех лет.
  2. Полностью оплачен уставной капитал и нет прописанных в уставе ограничений на эмиссию.
  3. Эмитент является субъектом МСП. К ним относятся:

    • хозяйственные общества (ООО, АО);
    • партнерства и товарищества;
    • производственные кооперативы;
    • фермерские хозяйства и потребительские кооперативы;
    • участники проекта «Сколково»;
    • предприятия с инновационной деятельностью.
  4. В приоритете компании, которые работают в следующих отраслях экономики:

    • строительство;
    • сельское хозяйство;
    • обрабатывающее производство;
    • информация и связь;
    • туристская деятельность;
    • производство и распределение электроэнергии, газа и воды;
    • образование, здравоохранение;
    • профессиональная, научная и техническая деятельность.
  5. Эмитент имеет статус налогового резидента РФ.
  6. Компания не в процессе реорганизации, ликвидации, не проходит процедуру банкротства, не имеет судебных разбирательств в арбитражных судах в качестве ответчика.
  7. Нет налоговых задолженностей или иных обязательств перед Российской Федерацией.
  8. Эмитент не ведет деятельность по добыче полезных ископаемых, не является лизинговой компанией или микрофинансовой организацией, не ведет игорный бизнес.
  9. Предприятие не является дочерней компанией холдинга (с финансовой отчетностью более 2 млрд рублей) или госкомпании.

Требования к финансам

Выручка должна составлять не менее 120 млн рублей, но не более 2 млрд рублей. За весь срок существования должен фиксироваться финансовый рост.

Отчетность

Необходимо предоставить аудит отчетности по РСБУ за последний завершенный год деятельности.

Листинг в первом или во втором котировальном списке возможен при наличии аудированной отчетности по МСФО за три предыдущих года.

Рейтинг

Минимальный уровень рейтинга для включения эмитентов МСП в Сектор Роста Московской биржи установлен не ниже ВВ-. Если у эмитента нет такого рейтинга, то должен выступить гарант или поручитель с рейтингом не ниже ВВ- одного из рейтинговых агентств, зарегистрированных в РФ.

Поддержкой и гарантией может быть один из институтов развития либо оба (поручительство от «Корпорации МСП», «якорные» инвестиции от «МСП Банка»).

Ценные бумаги

Объем выпуска облигаций должен быть не ниже 50 млн рублей. Иначе просто нецелесообразно участвовать в торгах при высоких затратах на организацию и выпуск.

Облигации включаются в третий уровень (некотировальная часть списка). Листинг в котировальном списке возможен в случае регистрации проспекта эмиссии.

Отзывы
ООО «Частная пивоварня «Афанасий»
Хотим выразить благодарность за наше взаимовыгодное сотрудничество. С вашей помощью мы прошли непростой путь к нашему дебютному размещению, и благодаря вашему профессионализму и оперативному сопровождению на всех этапах эмиссии, - мы получили качественный сервис, а главное в кратчайшие сроки получили финансирование!...
Читать отзывpdf, 0.3 Мб
ООО «ПЛАЗА-Телеком»
Вендинговый бизнес
ООО «ПЛАЗА-Телеком» выражает благодарность коллективу ООО «Инвестиционная компания Диалот» за помощь в выходе на фондовый рынок. Выпуск облигаций позволил ООО «ПЛАЗА-Телеком» привлечь свободное финансирование без обременений и ковенант. ООО стало еще более узнаваемым, что позволило нам увеличить число покупателей и партнеров. Команда ООО «Диалот» - это настоящие профессионалы. Индивидуальный подхо...
Читать отзывpdf, 0.16 Мб
ООО «ТРЕЙДБЕРРИ»
Мы выражаем нашу искреннюю благодарность за вашу профессиональную и оперативную работу. Будучи эмитентом ВДО Московской биржи с пятилетней историей, мы имеем возможность экспертно оценить уровень вашей слаженной и высококвалифицированной команды на основе нашего накопленного опыта. Ваша роль в организации и успешном размещении нового выпуска биржевых облигаций была ключевой. Вы не только оказали н...
Читать отзывpdf, 0.86 Мб
ООО «ТЕХНОЛОГИЯ»
Поставка и перевозка редких газов
ООО «ТЕХНОЛОГИЯ», настоящим письмом, выражает искреннюю благодарность Вам и всему коллективу ООО ИК «Диалот» за проделанную работу в области организации размещения облигаций на Московской бирже! Благодаря высокой квалификации, профессионализму и ответственности Ваших специалистов, мы достигли высоких результатов в решении задач, поставленных перед нашей компанией, что, несомненно, сказалось на укр...
Читать отзывpdf, 0.23 Мб
АО «СПМК»
Пищевое производство
АО «СПМК» успешно сотрудничает с Вашей компанией более 2х лет и является одним из первых клиентов, кого ИК «Диалот» привел на рынок эмитентов облигаций! Благодаря совместным усилиям мы успешно выпустили и разместили облигации на 500 миллионов рублей. Благодаря привлеченным инвестициям построен новый цех по производству колбасной продукции. С помощью ИК «Диалот» мы освоили новые рыночные инструмент...
Читать отзывpdf, 0.42 Мб
ООО «РУССОЙЛ»
Федеральный поставщик светлых нефтепродуктов
Компания ООО «РуссОйл» в ноябре успешно дебютировала на московской бирже. Благодаря выпуску облигаций, ООО «РуссОйл» привлекли 200 млн руб., которые пойдут на расширение бизнеса. Облигационный займ позволил нам привлечь свободное финансирование, без обременений и ковенант. Благодаря размещению, наша компания стала узнаваемой и публичной, что благополучно сказывается на развитии бизнеса и ее дальне...
Читать отзывpdf, 0.18 Мб
АО «РКК»
Мультимодальные контейнерные перевозки
Хотим выразить благодарность за нашу долгосрочную и эффективную работу на рынке заемного капитала. Вместе с вами мы прошли долгий путь от дебюта в начале 2023 года до размещения уже 3-х выпусков биржевых облигаций общим номиналом 1 млрд рублей. Это позволило нам существенно пополнить наш парк новыми контейнерами, вагонами, тягачами, а также приобрести судно для расширения возможностей интермодальн...
Читать отзывpdf, 0.7 Мб
«Агротек»
Общество с ограниченной ответственностью
С большим удовольствием даем обратную связь о совместно проделанной работе! За это время вместе с вами мы выпустили три выпуска биржевых облигаций и готовы и дальше с Вашей помощью двигаться вперед и развиваться! Благодаря профессионализму команды ИК Диалот все наши выпуски успешно и оперативно реализованы, что дало новый толчок в развитии бизнеса группы Агротек. Получив такой успешный опыт взаимо...
Читать отзывpdf, 0.65 Мб
Мы на связи в мессенджерах
Вход
Восстановление пароля
Введите email указанный при регистрации. На него будет отправлен новый пароль для восстановления доступа.
Регистрация
Купить ценные бумаги
Купить ценные бумаги
Задать вопрос
Оставьте ваш номер телефона или адрес эл. почты. Наш специалист перезвонит вам в ближайшее время.
Заказать звонок
Оставьте ваш номер телефона или адрес эл. почты. Наш специалист перезвонит вам в ближайшее время.
Обращение граждан
Заполните все поля. Наш специалист перезвонит вам в ближайшее время.
Узнать объем облигационного выпуска для вашей компании
Заказать услугу
Оставьте ваш номер телефона или адрес эл. почты. Наш специалист перезвонит вам в ближайшее время.